Sommaire

  • Quels sont les différents types de frais ?
  • Certains frais sont-ils négociables ?
  • Quel est le montant des frais lorsque j'investis avec un PEA ?
  • Quelles sont les précautions que je dois prendre ?
  • Quelles questions dois-je me poser ?

Comment bien comprendre et comparer les frais d’un placement financiers ?

Avant de choisir un placement, il est essentiel de bien se renseigner sur les frais qui lui sont appliqués car ils ont un impact sur le rendement final que vous pouvez espérer. Retrouvez dans cette vidéo les conseils de l’Autorité des marchés financiers (AMF) et de l’Institut national de la consommation (INC) pour comprendre les différents types de frais et comment bien s’informer.

Quels sont les différents types de frais ?

Les placements financiers (actions, obligations, fonds, sicav…), qu’ils soient placés sur un compte-titre, un PEA ou une assurance-vie, prévoient différents frais.

Les investisseurs qui achètent des actions en direct règlent des frais à chaque ordre d’achat ou de vente et parfois des droits de garde (frais de tenue de compte).

Les investisseurs fonds et sicav, eux, s’acquittent des droits d’entrée à chaque investissement et des « frais courants ».

Si ces fonds sont souscrits au sein d’un contrat d’assurance-vie, les épargnants règlent en plus les frais de gestion de ce contrat. Ils doivent également s’acquitter de frais d’arbitrage s’ils modifient la répartition de leur épargne sur les différents fonds.

À savoir

De nouveaux intermédiaires financiers proposent des offres « zéro frais » ou « zéro commission » qui ciblent notamment des investisseurs de moins de 35 ans. 

Si ces offres semblent alléchantes, elles ne signifient pas pour autant que vous ne paierez aucun frais pour vos investissements, ni que vous accéderez aux mêmes services qu’avec une offre payante. 

Renseignez-vous en consultant les conditions générales de vente et la grille tarifaire du professionnel auprès duquel vous envisagez de souscrire. Cliquez ici pour en savoir plus.

Certains frais sont-ils négociables ? 

Oui ! Si vous choisissez d’investir en fonds et sicav au sein d’une assurance-vie par exemple, vous pouvez négocier certains frais comme les frais d’entrée ou les frais sur vos versements programmés. 

Quel est le montant des frais si j’investis avec un PEA ?

Depuis le 1er juillet 2020, le montant des frais du PEA est plafonné. 

Quelles sont les précautions que je dois prendre ?

  • Ne jamais souscrire un placement sans en connaître les frais.
  • Vérifier l’empilement de frais dans certains placements (notamment en assurance-vie : vous devez vous acquitter de frais attachés au contrat en lui-même, ainsi que de frais propres aux fonds dans lesquels vous investissez). 
  • Comparer les frais en consultant les brochures tarifaires de plusieurs banques pour l’investissement direct en actions, ou le document d’informations clés (DIC) pour les placements collectifs (fonds et sicav).

Quelles questions dois-je me poser ? 

  • Quels sont les frais appliqués à l’entrée, puis chaque année, lors de chaque opération (achat, vente, arbitrage), à la sortie… ?
  • Le taux de rendement annoncé s’entend-il frais compris ou non ?
  • Les frais sont-ils négociables ?
  • Le niveau des frais peut-il évoluer pendant la durée du placement ? Et si oui, comment ?

Mise à jour le 3 Janvier 2025